Aerohive是云管理、人工智能和機器學(xué)習領(lǐng)域的領(lǐng)導者。他是首批提供無(wú)控制器Wi-Fi和云網(wǎng)絡(luò )管理的公司之一，包括云管理的Wi-Fi和網(wǎng)絡(luò )訪(fǎng)問(wèn)控制（NAC），如今是全球云管理無(wú)線(xiàn)局域網(wǎng)服務(wù)的第二大供應商。它最近推出了業(yè)界首批的三個(gè)Wi-Fi 6接入點(diǎn)，以及業(yè)界首個(gè)可插拔接入點(diǎn)。Aerohive在全球范圍內擁有30,000名云無(wú)線(xiàn)局域網(wǎng)用戶(hù)，包括教育，醫療，國家及地方政府以及零售業(yè)。此次收購將為Extreme的Elements系列產(chǎn)品帶來(lái)新的自動(dòng)化和智能化功能。它將擴展Extreme在Wi-Fi和NAC方面的技術(shù)領(lǐng)先地位，增加云管Wi-Fi和NAC解決方案，補充其內部部署的Wi-Fi和NAC技術(shù)，推動(dòng)Extreme深入到關(guān)鍵垂直市場(chǎng)，并在組合投資中為交叉銷(xiāo)售和向上銷(xiāo)售提供大量的機會(huì )。
Extreme預計將獲得新的SD-WAN功能，在2019年至2022年的GAGR為19％的市場(chǎng)中，將其總可尋址市場(chǎng)總規模擴大10億美元。當許多Extreme客戶(hù)和合作伙伴正都轉向as-a-service/subscription模式來(lái)降低成本和提高效率時(shí)，Aerohive將把Extreme的訂閱經(jīng)常性收入轉變?yōu)榻M合收入，總額將擴展30％。
通過(guò)Aerohive，Extreme將為客戶(hù)和合作伙伴提供更多云和本地有線(xiàn)和無(wú)線(xiàn)技術(shù)選擇，以及業(yè)界領(lǐng)先的基于云的網(wǎng)絡(luò )管理解決方案--所有這些都來(lái)自單一供應商，并由其屢獲殊榮的內包服務(wù)和支持團隊提供支持。
收購后，Extreme和Aerohive的客戶(hù)和合作伙伴將獲得能夠更廣泛的軟硬件及服務(wù)組合，以創(chuàng )建支持其獨特需求的網(wǎng)絡(luò )，并且可以實(shí)現從端到端進(jìn)行管理和自動(dòng)化 --從企業(yè)邊緣到云端--推進(jìn)數字化轉型。
協(xié)議條款
此次收購的架構是對Aerohive所有已發(fā)行普通股的全現金收購要約，隨后將Extreme的全資子公司與Aerohive合并。根據合并協(xié)議條款，Extreme將以每股4.45美元現金的價(jià)格收購Aerohive所有已發(fā)行的普通股，加上未授予期權和限制性股票，總值2.72億美元。Extreme和Aerohive的董事會(huì )一致通過(guò)了合并協(xié)議的條款，且Aerohive的董事會(huì )已決定一旦收購要約開(kāi)始，建議Aerohive的股東接受協(xié)議。此次收購不受融資條件限制，Extreme預計將通過(guò)可用現金和承諾債務(wù)融資的組合為此次收購提供資金。此次收購將根據慣例條件進(jìn)行，包括Aerohive的大部分流通股，并已獲得美國和德國監管機構的批準。此次收購預計將在Extreme的2020財年的第一季度完成。
Latham＆Watkins LLP擔任Extreme的法律顧問(wèn)。Evercore Group LLC擔任Aerohive的財務(wù)顧問(wèn)，Wilson Sonsini Goodrich＆Rosati，Professional Corporation擔任Aerohive的法律顧問(wèn)。
執行官觀(guān)點(diǎn)
Ed Meyercord，Extreme Networks總裁兼首席執行官
“收購Aerohive確立了我們在云、AI和ML方面的領(lǐng)導地位，為Extreme的客戶(hù)和合作伙伴添加了一個(gè)成熟的云服務(wù)平臺和訂閱服務(wù)模型。Extreme將繼續投資軟件和人工智能，以擴展我們邊緣到云網(wǎng)絡(luò )解決方案組合中的自動(dòng)化功能。改善用戶(hù)體驗，降低運營(yíng)成本和交付云托管網(wǎng)絡(luò )的能力是我們戰略的關(guān)鍵。“
“在將Extreme的業(yè)務(wù)擴展到10億美元的收入并擴展我們的產(chǎn)品組合以包括端到端企業(yè)網(wǎng)絡(luò )解決方案之后，我們現在正在采取下一步措施來(lái)改變我們的業(yè)務(wù)，以增加可持續的，面向訂閱的基于云的解決方案，我們推動(dòng)經(jīng)常性收入和改善現金流。Extreme預計，這筆交易將對我們的20財年前景產(chǎn)生積極影響，因為它加快了我們的計劃，即在退出運營(yíng)的情況下實(shí)現超過(guò)60％的毛利率和15％的營(yíng)業(yè)收入。”
“隨著(zhù)2019財年第四季度的結束，我們對我們的指引充滿(mǎn)信心，并繼續看到我們的產(chǎn)品組合，交叉銷(xiāo)售機會(huì )以及我們所有地區的目標行業(yè)垂直市場(chǎng)的強勁增長(cháng)，以及直線(xiàn)性的改善。從我們的第四財季開(kāi)始，Extreme將在2020財年第二季度（包括第二季度）產(chǎn)生1400至1600萬(wàn)美元的費用，因為我們采取措施降低成本結構，證明我們致力于實(shí)現總營(yíng)業(yè)額和營(yíng)業(yè)利潤率，達到我們制定的目標。這將導致每年的成本能節省2400萬(wàn)美元至2700萬(wàn)美元。“
Aerohive總裁兼首席執行官David Flynn
“這次收購對Aerohive來(lái)說(shuō)是一個(gè)重要里程碑。云管技術(shù)在現代企業(yè)中所起的作用怎么說(shuō)都不過(guò)分--這是數字化轉型成敗的關(guān)鍵。Aerohive在云管和邊緣技術(shù)方面的專(zhuān)業(yè)知識和卓越表現，結合Extreme廣泛的解決方案組合，以及對自動(dòng)化軟件和AI的持續投資，為我們的客戶(hù)提供市場(chǎng)上最先進(jìn)的數字體驗。我們將共同推動(dòng)網(wǎng)絡(luò )進(jìn)入一個(gè)新時(shí)代--使基礎設施更智能、更自治，并成為業(yè)務(wù)價(jià)值的驅動(dòng)因素。”
